Agencias - "Con cada detalle que se va conociendo, como es el caso de un calendario, va quedando más claro que esta operación tiene posibilidad de salir adelante y el valor se calienta al hilo de las noticias que apuntan en este sentido", dijo un operador.

Los títulos de Amadeus, que llegaron a subir un 2,7%, se revalorizaban a las 12:04 hora local un 2,06% a 6,44 euros tras intercambiarse de mano más de 3 millones de títulos cuando la media diaria de los últimos 30 días estás situada en 4,45 millones de acciones.

Fuentes próximas a las negociaciones dijeron el miércoles que el posible proceso de venta Amadeus comienza esta semana después de que sus accionistas abrieran los libros de la compañía a eventuales compradores, al tiempo que fijaron el mes de octubre como límite para recibir ofertas.

"Está claro que en esta historia hay claros compradores y empresas interesadas en vender. Además cuando varios potenciales compradores hay un mayor margen para que suba el precio de la oferta", dijo Pedro Cubillo, gestor de fondos de MG Valores.

Firmas de inversión privadas están analizando los datos de la compañía antes de remitir su primera ronda de ofertas hacia finales de octubre, explicaron ayer las fuentes.

La fuente explicó que los tres accionistas de referencia de Amadeus - Air France, Iberia y Lufthansa - estaban dando los último retoques a los documentos de venta y que enviarían la información a la lista de potenciales pujadores en el trascurso de esta semana

A pesar de que el proceso está en marcha, todavía no está claro qué cantidad de acciones de Amadeus serán finalmente vendidas. Air France, que posee un 23,4 por ciento de la central de reservas y un 50 por ciento de los votos en el consejo, ha dicho que pretende mantener su paquete accionarial.

Por su parte, Iberia, cuya participación asciende al 18,3 por ciento de Amadeus, y Lufthansa, que ostenta un 5,1 por ciento, han dicho que están considerando sus opciones.

"Nosotros creemos que el precio razonable podría rondar los 6,60 ó 6,70 euros para que una compañía de capital riesgo presente una oferta. En el caso de que una de estas empresas quisiera quedarse con un porcentaje de Amadeus para gestionar la compañía la acción podría llegar a subir incluso hasta los 7 euros, pero mucho más no sería razonable en estos momentos", agregó Cubillo.

Por su parte, banqueros cercanos a la financiación de la deuda esperan que la deuda senior totalice cerca de 3.000 millones de euros, lo que implicaría un precio de compra de entre 4.500-5.000 millones de euros si el conjunto de Amadeus se vendiese, en comparación con la capitalización bursátil de algo más de 3.720 millones de euros al precio de cierre de ayer.